Messages

NB ! Skriftlig eksamen: mandag, 1. desember, 15:00 (4 timer),

sted: Silurveien 2 Sal 3D

Pensum er kap. 3, 4 og 5 i forelesningsnotatene mine. Eller se tilsvarende kap. i boken til T. Mikosch.

Det anbefales å gå gjennom prøveeksamen og følgende relevante regneoppgaver: oppgaver.

Tillatte hjelpemidler i eksamen STK4540: bare godkjent kalkulator.

Det er viktig (!) å ha en kalkulator for hånden under eksamen.

Hvis dere har spørsmål angående eksamen kan dere ta kontakt med meg.

NB ! The exam in STK4540 is in a written form and takes place on Monday, 1. December, 15:00 (4 hours),

place: Silurveien 2 Sal 3D.

The exam syllabus is sect. 3, 4 and 5 in my l...

There will be no lesson on Tuesday, 11. Nov.

On Thursday, 13. Nov. (last lecture) we will discuss the solutions to the mock exam.

The presentation of the mock exam/prøveeksamen (see the previous message) will be on Thursday, 13. Nov., 14:15-16:00, which is the last lesson of our course.

Note: There will be no (!) lesson on Tuesday, 11. Nov.!

prøveeksamen/mock exam: prøveeksamen

løsningsforslag/solutions: will be posted on Thursday, 13. Nov.

In our last two lessons (4. and 6. Nov.) we continued with our discussion of Mack's model and studied some other important statistical properties of the chain ladder estimator and error estimates of predictors for future claim numbers in connection with the chain ladder method. See Ch. 11 in the book of T. Mikosch. 

On Thursday, 6. Nov. we finished the lecture workload.

Studentrepresentanten for kurset er

Ole Markus Bråthen (olembraa(at)math.uio.no)

I våre siste timer (16., 21. og 23. okt.) studerte vi punktprosesser og introduserte Macks modell som brukes til reserveestimering. Neste uke (28. og. 30. okt.) vil vi diskutere noen viktige statistiske egenskaper ved chain ladder-estimatoren og feilanslag for prediktorer av fremtidige skadetall i forbindelse med chain ladder-metoden. Se kapittel 11 i boken til T. Mikosch.  

In our last lessons (16., 21. and 23. Oct.) we studied point processes and introduced Mack's model, which is used for reserve estimation. Next week (28. and 30. Oct.) we will discuss some important statistical properties of the chain ladder estimator and error estimates of predictors for future claim numbers in connection with the chain ladder method. See Ch. 11 in the book of T. Mikosch.

Here: 2. Assignment 

Deadline: Thursday, 13. November 2025, 14:30 (electronic submission via Canvas).

Innleveringsfrist: torsdag, 13. november 2025, kl. 14:30 (elektronisk innlevering via Canvas).

I de siste to ukene (23. sept.-9. okt.) har vi diskutert (lineær) Bayes-estimering i forbindelse med premieberegning (beregning av (lineære) Bayes-estimatorer, heterogenitet-modell, Bühlmann-modell og Bühlmann-Straub-modell). Se kap. 5 og 6 i boken til Mikosch. Vi planlegger å bli ferdig med kap. 6 neste uke (14. okt.). Deretter (16. okt.) vil vi begynne med å studere punktprosesser og deres anvendelser på feks. reserveestimering (Mack-modell). Se kap. 7, 8 og 11 i boken til Mikosch.

Regneøvelsene (Exercises 4/5) fremføres 11:15-12:00 (14. okt.).

In the last two weeks (23. Sept.-9. Oct.) we discussed (linear) Bayes estimation in connection with premium calculation (computation of (linear) Bayes estimators, heterogeneity-model, Bühlmann-model and  Bühlmann-Straub-model). See Ch. 5 and 6 in Mikosch. We expect to finish Ch. 6 next week (14. Oct.). Then (16. Oct.) we will turn our attention to the study of point processes and their applications to e.g...

Here: 1. Assignment 

Deadline: Thursday, 16. October 2025, 14:30 (electronic submission via Canvas).

Innleveringsfrist: torsdag, 16. oktober 2025, kl. 14:30 (elektronisk innlevering via Canvas).

Siste gang (9., 11., 18. og 23. . sept.) diskuterte vi ruinsannsynligheter mhp store forsikringskrav og utledet en asymptotisk formel for slike sannsynligheter. Se kap. 4 i boken til Mikosch. Neste gang (25. sept. og neste uke) vil vi fortsette vår diskusjon om "experience rating". Se kap. 5 og 6 i Mikosch.

Regneøvelsene (Exercises 3) blir fremført på tirsdag, 30. sep.

Last time (Sept. 9, 11, 18, and 23), we discussed ruin probabilities with respect to large insurance claims and derived an asymptotic formula for such probabilities. See Chapter 4 in Mikosch’s book. Next time (Sept. 25 and next week), we will continue our discussion on "experience rating." See Chapters 5 and 6 in Mikosch.

The exercise session ((Exercises 3) will be held on Tuesday, September 30.

Det blir ingen (!)  undervisning tirsdag 16. september. Vi fortsetter med forelesning torsdag 18. september som planlagt.

There will be no class on Tuesday, September 16. The next lecture will take place on Thursday, September 18 as scheduled.

Siste gang (2. og 4. sept.) diskuterte vi ruinsannsynligheter mhp små forsikringskrav (dvs. Lundberg`s ulikhet og Cramer’s estimat). Neste uke (9. og 11. sept.) vil vi studere store forsikringskrav og utlede en asymptotisk formel for slike sannsynligheter. Se kap. 4 i boken til Mikosch.

Regneøvelsene (Excercises 1, Prob. 5, 6 og 2) fremføres neste uke, dvs. 9. sept., kl. 11:15-12:00.

In our last lesson (2. and 4. Sept.) we discussed ruin probabilities in the case of small claims (e.g. Lundberg`s inequality and Cramer´s ruin bound). Next week (9. and 11. Sept.) we aim at studying ruin probabilities in the case of large claims and deriving an asymptotic formula for such probabilities. See Ch. 4 in the book of Mikosch.

Solutions to Exercises 1 (Prob. 5, 6 and 2) will be presented on 12. Sept., 11:15-12:00.

Vi startet opp kurset (19. aug.) med en kort innføring i skade- og livsforsikring og et oversikt over emner vi kommer til å studere i dette kurset. Dessuten begynte vi med å repitere (21. aug.) grunnleggende begrep og resultater fra sannsynlighetsregning (f.eks. (betinget) forventningsverdi,...).

Neste gang (26. og 28. aug.) vil vi bli ferdig med crashkurset vårt om sannsynlighetsregning og fortsette med kap. 4 i boken til Mikosch og studere effektene av "små" og "store" forsikringskrav på modeller fra risikoteori.

In our first lesson (19. Aug.) I gave a brief introduction to general insurance mathematics and an overview of all the topics we will study in our course. Further, on 21. Aug. we started with the review of some basic notions and results from probability theory (e.g. probability space, stochastic process or conditional expectation).

In our next lessons (26. and 28. Aug.) we wi...

Vi starter opp med kurset på tirsdag, 19. august, 10:15-12:00, Nils Henrik Abels Hus, rom 107.

Our first lesson is supposed to be on Tuesday, 19. August, 10:15-12:00, Niels Henrik Abels Hus, room 107.

Vi vil bruke følgende pensumsbøker i dette kurset:

1. Mikosch, T.: Non-Life Insurance Mathematics: An Introduction with Poisson Process. 2nd edition, Springer (2009).

Støttelitteraturen vi trenger er:

2. Bølviken, E.: Computation and Modelling in Insurance and Finance. Cambridge University Press (2014).

Pensum:

Det er planlagt å gjennomgå følgende kapitler i boken til T. Mikosch:

1. Review of basic non-life insurance mathematics (e.g. models for claim number processes, the total claim amount; see Ch. 2 and 3)

2. Ruin Theory (Ch. 4)

3. Bayes Estimation (Ch. 5)

4. Linear Bayes Estimation (Ch. 6)

5. Cluster Point Processes (e.g. chain ladder method; see Ch. 11, but also Ch. 7, 8 and 9, which will be (partially) discussed, too.)